1、已知某公司股票風(fēng)險(xiǎn)收益率為9%，短期國債收益率為5%，市場組合收益率為10%，則該公司股票的β系數(shù)為（　　）。 1.8 0.8 1 2 這個(gè)題答案選A不是很明白R(shí)f為什么沒加？

第四小題，算稀釋性每股收益的時(shí)候，為什么答案是這樣的，為什么是200*2-200*2*5/10=200 不是應(yīng)該是200+200*2*5/10嗎？

已知某股票的無風(fēng)險(xiǎn)收益率 5%，市場平均收益率 10%，β系數(shù)為 2，股票市場價(jià)格為 32 元，該股票前三年的股息均為 2 元，從第四年開始，以后每年遞增10%。已知：（P/A，15%，3）=2.2832；（P/F，15%，3）=0.6575。 股票的價(jià)值＝2×（P/A，15%，3）＋2×（1＋10%）/（15%－10%）×（P/F，15%，3） 老師這個(gè)前部分為什么不是2÷15%× （P/A，15%，3）這個(gè)不是零增長公式不是D/Rs嗎

L公司股票現(xiàn)行市價(jià)為每股4元，上年每股股利0.2元。預(yù)計(jì)該公司未來三年股利第1年增長14%，第2年增長14%，第3年增長5%。第4年及以后將保持每年2%的固定增長率水平。甲企業(yè)所要求的投資必要報(bào)酬率為10%。已知:(P/F，10%，1)=0.9091，(P/F，10%，2)=0.8264，(P/F，10%，3)=0.7513.(P/F,10%，4)=0.6830要求:(1)利用股票估值模型，分別計(jì)算L公司的每股股票價(jià)值。(2)投資者是否會(huì)購買L公司的股票?請(qǐng)說明理由。

題目：乙公司發(fā)行的A股票，目前的市價(jià)為8元，該公司剛剛支付的股利為每股0.8元，預(yù)計(jì)第一年的股利為每股1元，第二年的每股股利為1.02元，以后各年股利的固定增長率為3%； 　答案：A股票的價(jià)值 　?。?×（P/F，14%，1）＋1.02×（P/F，14%，2）＋1.02×（1＋3%）/（14%－3%）×（P/F，14%，2） 問題：為什么計(jì)算A股票價(jià)值沒有計(jì)算剛剛支付的0.8